işletmenin bina ve tesisler olarak büyümesi ve daha geniş bir alanda üretim eylemlerini gerçekleştirmesi, "fiziksel büyüme" olarak tanımlanabilir. Bu nedenle, işletmeler daha başlangıçta kuruluş yerini seçerken, ileride fiziksel büyümelerine uygun geniş alanlar üzerine kurulmayı tercih ederler. Ek fabrika binası, alt yapı tesisleri, sosyal ve idari tesisler zamanla genişletilerek, işletmelerin büyümelerine fiziksel ortam hazırlanır. Örneğin; bir otomobil fabrikası, başlangıçta bir mekanik atölye ve montaj atölyesine sahipken, daha sonra üretim kapasitesini genişletmek ya da üretim eylemlerinin büyük bölümünü işletme içinde gerçekleştirmek isterse, bir yan kuruluş olarak boya atölyesi ya da pres-döküm atölyesi açabilir. Bu amaçla yeni tesisler kurarak fiziksel büyümeye yönelir. Diğer yandan, fiziksel büyüklük aynı zamanda kullanılan makine ve araçların nicelik ve niteliği ile de ölçülebilir. Yeni alınan makinalar, işletmede kullanılan makine sayısını ve üretim gücünü artırır. Teknolojik gelişmeler ise, makinaların niteliğinde gelişmeler sağlayabilir. ileri teknolojik değişimler, üretimde hızlı gelişmelere neden olmaktadır.